优质大肉票!12月28日韦尔转债申购指南(141)

今日韦尔转债可进行申购,不知道最近的破发潮能吓走多少人,越多我们的中签机率也就更高了。

韦尔转债:(正股代码:603501,配债代码:753501)

图片来源:集思录

评级:AA 评级,可转债评级越高越好。
发行规模:24.4亿,规模尚可,可转债规模越大流动性越好。
回售条款:有
下调转股价:15/30,85%,条件较严苛。

转股价值
韦尔股份周五收盘价220,转股价222.83,转股价值=转债面值/转股价格*正股价格=100/222.83*220=98.73,转股价值一般,可转债转股价值越高越好。

到期价值(保本线)
到期价值=票面利率 赎回价=0.2 0.4 0.6 1.5 1.8 110=114.5,票面利息一般。

纯债价值(最底线)
按中债企业债测算AA 级别6年期即期收益率4.3701%,纯债价值简化计算88.58,纯债价值较好。

公司简介
韦尔股份属于电子业,公司在电源IC、半导体器件等细分市场具备较强的竞争力,子公司豪威科技为全球前三大图像传感器供应商之一,市场地位突出。随着我国对信息自主可控要求的不断推进,公司所处行业也面临较好的发展和政策环境。

公司成立于2007年,上市时间2017年5月。目前公司市值1908.72亿,有息负债率38.19%,当前市盈率PE92.788,市净率PB18.926。

2020年第三季度报告公告

因本期销售规模增加,2020年前三季度公司营业收入较上年同比增长48.51%,归属上市公司股东净利润同比增长1177.75%。

主要风险
1、技术更替风险。
2、供应商集中度较高。
3、近年来资产重组、对外并购较多,面临管理整合风险。
4、刚性债务规模快速扩大,面临的即期偿债压力加大。

募集资金用途


最近半年股价走势图


相似转债


开盘预测
当前溢价率1.29%,结合AA 评级、相似的转债、正股质地等综合因素目前给予32%的溢价率,预计开盘价值:98.73*1.32=130,全球前三大图像传感器供应商,行业龙头,质地较好,对标立讯转债

中签预测
假设原始股东配售75%,网上申购按6.1亿计算,预计顶格申购单账户中61000/830/1000=0.07签,中签率低。

个人操作:顶格申购。(顶格申购—尚可申购—谨慎申购—不建议)

欢迎关注公众号:傻馒大天才

期待与你相遇

要回复问题请先登录注册

发起人

问题状态

  • 最新活动: 2021-01-06 13:32
  • 浏览: 4434
  • 关注: 21