可转债网格交易讨论

可转债网格交易的优点：
1. 相比A股的涨跌停板限制，可转债的日内波动大。
2. T+0是日内大波动的有利推手，也对网格交易友好。
3. 极低的交易费率，目前一般开下来沪市百万分之5，深市十万分之8是轻松做到的。
4. 有债底保护，相比正股更不容易把网格击穿。

缺点：
1. 资金利用率低。长期要有闲置资金储备应对下跌时的网格买入需求。（但网格交易带来的收益应能覆盖闲置资金的期望收益）
2. 网格涨跌幅的比例只能参考历史回测数据来制订，但过往和未来是有很大差别的，用过往数据有时会带来不切实际的期望。
3. 对于暴涨暴跌时，会因为价格变化太大导致网格委托不能成交，错过购买机会，影响收益。
4. 单个转债的交易量限制，会存在流动性问题（但对于我等小散来说可以忽略）

而网格交易需要参考的数据，不仅仅是基于每天收盘价计算的波动率，还应计算每只转债日内的价格振幅来参考。在某量化平台撸下相关数据后，绘制下述图形供选择网格标的参考：
1. 圆点半径代表日内振幅，不同振幅区间还辅以颜色区分，参看右上角的图例。
2. 圆点在Y轴所在位置代表当日收盘价。
3. 蓝线代表溢价率。
4. 本图绘制取的是近155个交易日的数据。

集思录藏龙卧虎，请各位大神指点。